市場洞察 
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德國10月HCOB服務業採購經理人指數（PMI）為54.6，略高於先前預測的54.5。這顯示服務業表現穩定，預示著持續成長。自動資料處理研究所（ADP）預測，10月私部門將新增2.4萬個就業機會。該數據將於格林尼治標準時間週三13:15發布。
根據大華銀行集團（UOB Group）預測，紐元/美元將維持在0.5600的支撐位。同時，根據法國興業銀行（Société Générale）預測，美元/巴西雷亞爾在5.27的支撐位附近站穩腳根。大華銀行集團分析師認為，澳元兌美元可能進一步下跌至0.6465。相較之下，根據法國興業銀行指出，英鎊兌美元在跌破1.3140支撐位後開始下跌。
中國正在對其國有資料中心實施外國人工智慧晶片的禁令。此舉可能影響國際科技關係和國內科技產業成長。歐元兌美元目前交易於1.1500下方，暫時結束了近期的下跌趨勢。受全球市場拋售潮中避險資產需求增加的推動，金價上漲。
我們看到，德國服務業的走強與美國疲軟的勞動市場前景之間有明顯的背離。德國PMI意外超預期，顯示歐元區經濟具有韌性。由於預計美國ADP就業報告僅新增24,000個職位，交易員應考慮利用歐元/美元上漲獲利的選擇權策略，例如買入行使價高於1.1500阻力位的買權。
避險情緒毋庸置疑，在全球股市拋售潮中，金價逼近每盎司3,970美元。這種避險情緒，即使聯準會近期降息也未能平息，顯示市場焦慮情緒加劇。鑑於VIX指數近期攀升至2023年初銀行業壓力危機以來的最高水平，我們應該考慮買入標普500等主要股指的看跌期權。
央行政策正在為貨幣對創造明顯的交易機會，尤其是在澳洲和英國央行採取不同政策路徑的情況下。英國暗示可能加稅，這可能會對英鎊構成壓力，而澳洲央行則繼續關注大宗商品價格上漲引發的通膨。我們認為，未來幾週，做多澳元/英鎊期貨或買權將成為頗具吸引力的交易策略。
美元本身似乎較為脆弱，儘管先前走強，但近期的盤整便印證了這一點。聯準會的鴿派立場以及不斷惡化的就業數據（美國首次申請失業救濟人數已連續四週超過25萬人）共同營造了看跌環境。賣出以一籃子主要貨幣為標的美元看漲期權可以作為一種有效的對沖手段。
最後，中國禁止進口外國人工智慧晶片的政策為科技公司帶來了顯著的行業特定風險。此舉與2024年持續升級的更廣泛的科技貿易爭端相呼應，預示著中美脫鉤進入新階段。我們認為，在半導體ETF或對中國市場敞口較大的特定晶片製造商發布下一份財報之前，買入這些公司的看跌期權具有價值。
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